每座城市的中心，總有那么幾幢美輪美奐的高樓，是屬于銀行的。仿佛唯有堅如磐石、金碧輝煌的大廈矗立著(zhù)，客戶(hù)才會(huì )由此對銀行有著(zhù)信任感。

 

　　但自現代銀行業(yè)誕生之日就有的刻板印象，正在改變。不依賴(lài)實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)和物理渠道的銀行越來(lái)越多地改變人們的生活。起初是電話(huà)銀行，隨后是網(wǎng)絡(luò )銀行和手機銀行，接下來(lái)或許還有物聯(lián)網(wǎng)銀行。2015年，微眾銀行和網(wǎng)商銀行也在中國誕生，盡管它們主要在移動(dòng)端開(kāi)展業(yè)務(wù)，但人們習慣于將它們稱(chēng)作互聯(lián)網(wǎng)銀行。

 

　　后來(lái)者也已至。四川新網(wǎng)銀行希望跳出特定場(chǎng)景，成為“萬(wàn)能連接器”;蘇寧銀行希望走O2O模式;百信銀行則將以獨立法人形式開(kāi)展直銷(xiāo)銀行業(yè)務(wù)。

 

　　除了表面上的渠道變革，受訪(fǎng)的互聯(lián)網(wǎng)銀行從業(yè)者均強調，如果硬要把互聯(lián)網(wǎng)銀行與傳統銀行區隔開(kāi)來(lái)，那就是FinTech與TechFin的差別——是否真正靠數據和技術(shù)驅動(dòng)業(yè)務(wù)。事實(shí)上，這并非互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的“特權”，傳統銀行在渠道和組織架構上互聯(lián)網(wǎng)化的趨勢同樣迅猛。

 

　　擴展銀行的邊界

 

　　3794筆!這是在四川經(jīng)營(yíng)一家淘寶店的張女士5年來(lái)在網(wǎng)商銀行(包括其前身阿里小貸)的貸款總數，最小的一筆僅3塊錢(qián)，最大的一筆也只有5600元，至今無(wú)一筆逾期。

 

　　“我們的風(fēng)控模型發(fā)現這位客戶(hù)后，主動(dòng)聯(lián)系了她，問(wèn)她是不是搞錯了，貸款是有利息的。”網(wǎng)商銀行負責人黃浩對記者表示：“她說(shuō)，我知道是有利息的，但因為方便，我就是愿意用。”

 

　　按傳統銀行的作業(yè)模式，申請貸款采取的是紙質(zhì)進(jìn)件、人工審批。如此測算，即便1天做成1筆貸款，也需要近10年時(shí)間才能完成這近4000筆的貸款。

 

　　毫無(wú)疑問(wèn)，互聯(lián)網(wǎng)雖然沒(méi)有“顛覆”銀行業(yè)，但正在拓展銀行的商業(yè)邊界。2015年6月，網(wǎng)商銀行成立，阿里巴巴董事局主席馬云在開(kāi)業(yè)儀式上說(shuō)，網(wǎng)商銀行不放500萬(wàn)元以上的貸款，希望能夠服務(wù)1000萬(wàn)家企業(yè)。

 

　　馬云給的數據也許有些保守了。到去年底，網(wǎng)商銀行服務(wù)的小微企業(yè)就接近250萬(wàn)戶(hù)，戶(hù)均貸款額為1.69萬(wàn)元，與500萬(wàn)差了快兩個(gè)數量級，不良率不到1%。去年一年貸款余額同比增長(cháng)311%。

 

　　騰訊旗下的微眾銀行是中國第一家互聯(lián)網(wǎng)銀行。到去年11月末，微眾銀行“微粒貸”的主動(dòng)授信客戶(hù)超過(guò)6000萬(wàn)，筆均貸款8000元。一位大型互金機構的高管對記者表示：“‘微粒貸’還有潛力。試想，把‘錢(qián)包’放在微信的第一屏，是怎樣的效果?”

 

　　互聯(lián)網(wǎng)銀行，嚴格來(lái)說(shuō)是直銷(xiāo)銀行的一種運作模式。直銷(xiāo)銀行不依賴(lài)實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)和物理柜臺來(lái)擴展業(yè)務(wù)。上世紀80年代，英國四大銀行之一的美聯(lián)銀行創(chuàng )建了First Direct。這是全球第一家完全依賴(lài)電話(huà)業(yè)務(wù)的銀行，1992年成為匯豐旗下的子公司，目前為125萬(wàn)歐洲客戶(hù)提供全天候的服務(wù)。到了上世紀90年代，電腦開(kāi)始取代電話(huà)，銀行開(kāi)始開(kāi)發(fā)自己的網(wǎng)絡(luò )平臺，一些純網(wǎng)絡(luò )銀行由此誕生。1995年，安全第一網(wǎng)絡(luò )銀行(Se-curity First Network Bank，下稱(chēng)“SFNB”)在美國成立。之后，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)興起，手機銀行出現了。

 

　　有業(yè)內人士指出，按照目前生物識別和人工智能技術(shù)的發(fā)展趨勢，預計第四次銀行渠道演變將會(huì )延伸到物聯(lián)網(wǎng)。未來(lái)用戶(hù)將通過(guò)語(yǔ)音指令等方式，讓智能家居等硬件設備完成銀行支付、轉賬等交易。

 

　　微眾銀行和網(wǎng)商銀行還在探索的路上，后來(lái)者已至。去年底，由新希望、小米和紅旗連鎖共同發(fā)起的四川新網(wǎng)銀行對外營(yíng)業(yè)了。蘇寧銀行和百信銀行同樣定位為互聯(lián)網(wǎng)銀行。與此同時(shí)，包括包商銀行在內的一些銀行則有意申請獨立的直銷(xiāo)銀行法人資格。

 

　　FinTech與TechFin的差別

 

　　互聯(lián)網(wǎng)銀行能降低銀行的運營(yíng)成本，這體現在多個(gè)方面。由于沒(méi)有物理網(wǎng)點(diǎn)，互聯(lián)網(wǎng)銀行至少省去了房租。

 

　　網(wǎng)商銀行相關(guān)負責人曾對上證報記者表示：“成本分為固定成本和可變成本，由于沒(méi)有物理網(wǎng)點(diǎn)，而技術(shù)上的投入都是固定成本，隨著(zhù)規模越做越大，互聯(lián)網(wǎng)銀行在成本上的優(yōu)勢會(huì )越來(lái)越明顯。我相信只要做到四五百億的規模，規模效應就會(huì )顯現。”

 

　　截至去年底，網(wǎng)商銀行的總資產(chǎn)為616.13億元，已經(jīng)過(guò)了臨界點(diǎn)。

 

　　不過(guò)，要說(shuō)線(xiàn)下渠道已經(jīng)進(jìn)入歷史的故紙堆，有人認為為時(shí)尚早。江蘇蘇寧銀行籌備組的相關(guān)成員對上證報記者表示：“我們絕大多數客戶(hù)將來(lái)自線(xiàn)上，這是互聯(lián)網(wǎng)銀行的特性決定的。但線(xiàn)下渠道仍有其獨有的價(jià)值，線(xiàn)下渠道的缺失也會(huì )反過(guò)來(lái)影響純網(wǎng)絡(luò )銀行在很多業(yè)務(wù)上的正常開(kāi)展，所以最好的方案還是線(xiàn)上與線(xiàn)下的結合。我們定位為一家O2O銀行，線(xiàn)上線(xiàn)下兩個(gè)渠道獲客。”

 

　　移動(dòng)互聯(lián)時(shí)代，獲取數據也比傳統的KYC(Know Your Customer，“了解你的客戶(hù)”)和現場(chǎng)調查更為便捷。清華大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院中國金融研究中心主任、金融學(xué)教授何平指出：“民營(yíng)銀行的股東有一些客戶(hù)，相關(guān)的客戶(hù)信息和融資需求都可以為互聯(lián)網(wǎng)銀行所用。此外，由于不局限于一地經(jīng)營(yíng)，區域性金融風(fēng)險對互聯(lián)網(wǎng)銀行影響較小，因為它的信用風(fēng)險得到了充分分散。”

 

　　甚至數據的多寡已經(jīng)不是問(wèn)題的核心。新網(wǎng)銀行行長(cháng)趙衛星對上證報記者表示：“大數據時(shí)代，數據的合理獲取不再是個(gè)很難的問(wèn)題，但如何更好更充分地挖掘數據、利用數據更關(guān)鍵。”

 

　　拋開(kāi)上述降低成本的考慮，受訪(fǎng)人士均指出，設立單獨的互聯(lián)網(wǎng)銀行或獨立法人形式的直銷(xiāo)銀行，旨在再造運營(yíng)流程。包商銀行已經(jīng)提交了獨立法人直銷(xiāo)銀行牌照的申請。該行相關(guān)負責人指出：“獨立的直銷(xiāo)銀行是獨立法人單位，與母行保持風(fēng)險隔離，獨立經(jīng)營(yíng)。直銷(xiāo)銀行1.0是渠道的變革，直銷(xiāo)銀行2.0則是運營(yíng)流程的再造。”

 

　　“設立直銷(xiāo)銀行解決了渠道問(wèn)題，但如果銀行‘總分支’的利益分配格局不變，只是把存量的客戶(hù)裝入直銷(xiāo)銀行，那離互聯(lián)網(wǎng)銀行‘互聯(lián)’的宗旨還相去甚遠。”趙衛星直言。

 

　　在采訪(fǎng)中，網(wǎng)商銀行和新網(wǎng)銀行都提到了兩個(gè)詞：FinTech與TechFin。在兩家銀行來(lái)看，這并不是簡(jiǎn)單的文字游戲，背后是靠什么來(lái)驅動(dòng)業(yè)務(wù)，是不是真正靠數據、靠技術(shù)來(lái)驅動(dòng)——這是互聯(lián)網(wǎng)銀行、直銷(xiāo)銀行甚至是謀求轉型升級的主流金融機構必須想清楚的問(wèn)題。

 

　　探尋更多可能

 

　　他山之石，可以攻玉。并非所有的互聯(lián)網(wǎng)銀行都證明了自身商業(yè)模式的可持續性。第一家純網(wǎng)絡(luò )銀行SFNB在1998年就出現了停滯的現象，同年被加拿大皇家銀行收購。英國最大的純網(wǎng)絡(luò )銀行Egg Bank也在2007年被花旗集團收購。

 

　　目前看來(lái)，發(fā)展的較為成功的網(wǎng)絡(luò )銀行往往是積極向互聯(lián)網(wǎng)轉型的傳統銀行(比如ING Direct)，或是充分利用母公司品牌和客戶(hù)資源的獨立網(wǎng)絡(luò )銀行(比如日本樂(lè )天銀行)。

 

　　在來(lái)新網(wǎng)銀行擔任行長(cháng)前，趙衛星去歐洲拜訪(fǎng)了一些傳統大型銀行，如西班牙的BBVA、荷蘭的ING以及丹麥最大的銀行。他發(fā)現，相較純網(wǎng)絡(luò )銀行被吸收進(jìn)大集團，傳統銀行互聯(lián)網(wǎng)化的趨勢有過(guò)之而無(wú)不及。

 

　　“這些銀行的組織架構已經(jīng)向群組式轉變。BBVA已經(jīng)砍掉了2萬(wàn)人，縮減了50%的線(xiàn)下網(wǎng)點(diǎn)，但業(yè)績(jì)提升了97%。”趙衛星頗有感觸地說(shuō)：“更讓我驚訝的是，這些人們眼中的‘大象’并不是被外部沖擊所倒逼的，完全是自發(fā)地調整。”

 

　　同樣的故事是否會(huì )發(fā)生在中國呢?中國傳統銀行的互聯(lián)網(wǎng)化進(jìn)程也不慢。原工行董事長(cháng)姜建清2015年就宣布，到2020年工行實(shí)現網(wǎng)絡(luò )融資總額3萬(wàn)億元、客戶(hù)3000萬(wàn)，屆時(shí)工行將成為全球第一的網(wǎng)絡(luò )融資銀行。

 

　　網(wǎng)商銀行背靠阿里，微眾銀行背靠騰訊，兩者都依托強大的場(chǎng)景——從場(chǎng)景中獲客，利用場(chǎng)景中的數據，在場(chǎng)景中嵌入風(fēng)控手段。不過(guò)，也有互聯(lián)網(wǎng)銀行想嘗試不同的玩法。

 

　　新希望的農業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈，小米的移動(dòng)互聯(lián)生態(tài)圈，紅旗連鎖在四川省內超過(guò)2700家連鎖店——看上去，新網(wǎng)銀行有資本成為又一家互聯(lián)網(wǎng)場(chǎng)景銀行。但趙衛星對上證報記者指出：“場(chǎng)景換個(gè)詞就是流量和用戶(hù)，那么只要用戶(hù)和流量在哪里，我們就去哪里。重要的是客戶(hù)需求和流量，而不是場(chǎng)景。場(chǎng)景銀行有看得見(jiàn)的天花板，我希望新網(wǎng)銀行有更多的可能性，沒(méi)有那么多‘規定動(dòng)作’、‘規定場(chǎng)景’。我們希望成為‘萬(wàn)能連接器’。”

 

　　誠然，作為新生事物，互聯(lián)網(wǎng)銀行也有不可忽視的風(fēng)險。央行金融研究所綜合部主任伍旭川和博士后流動(dòng)站張翔曾聯(lián)合撰文指出，技術(shù)安全風(fēng)險、信任度不夠造成的擠兌風(fēng)險、吸收存款難導致的商業(yè)模式難以持續的風(fēng)險、網(wǎng)絡(luò )身份驗證的不可靠性等，都是純網(wǎng)絡(luò )經(jīng)營(yíng)可能導致的特殊風(fēng)險。

 

　　江蘇蘇寧銀行籌備組的相關(guān)成員表示，要讓更多的中國用戶(hù)接受這種模式，就必須在安全和個(gè)人隱私保護方面做得更好。

 

　　來(lái)源：上海證券報 作者：高翔

圖片來(lái)源：找項目網(wǎng)